Indledning:
Efterhånden som udgivelsesdatoen for den længe ventede iPhone 15 nærmer sig, forbereder store producenter af originalt design (ODM'er) aktivt materialer, hvilket driver en forbedring i industriens efterspørgsel. De seneste tendenser i forsendelsesmængderne for Multi-Layer Ceramic Capacitors (MLCC) indikerer en opvarmningstendens, hvor BB-ratioen for juli er steget fra 0,84 i april til 0,91. Den samlede forsendelsesvolumen er også steget og steg fra 3.450 milliarder enheder i marts til 3.890 milliarder enheder i juni, hvilket indikerer en betydelig vækst på 12 % og et potentielt opsving.
Med den traditionelle højsæson for forbrugerelektronik i tredje kvartal er Apple klar til at afsløre iPhone 15 i slutningen af tredje kvartal. Førende ODM'er som Foxconn og Luxshare har allerede indledt materialeforberedelse ved udgangen af juni. Støtten fra New Network Technology (5G), AI-servere og nye iPhone 15-ordrer har fået Murata, Taiyo Yuden og Samsung til at bryde igennem den kritiske BB Ratio-linje i begyndelsen af juli. Markedseksperter mener, at MLCC-industrien har passeret bunden af cyklussen. Ser vi frem mod andet halvår, er det grundlæggende pres på de oprindelige producenter reduceret med kapacitetsudnyttelse på omkring 70 %, og den kombinerede indsats fra industrikædens lagerniveauer er klar til at stabilisere eller endda øge priserne lidt.
Den løbende genopretning i MLCC-industrien:
Med den forestående frigivelse af iPhone 15 og den robuste efterspørgsel efter forbrugerelektronik i tredje kvartal, oplever MLCC-industrien en genoplivning. Det seneste opsving i MLCC-udbud og forsendelsesmængder indikerer en opmuntrende tendens efter en periode med udfordringer.
1. Stigning i BB-forhold:
BB Ratio, en afgørende indikator for udbuds- og efterspørgselsbalance, viste forbedring i juli og stod på 0,91. Dette repræsenterer et positivt opsving fra forholdet på 0,84 i april, hvilket signalerer en stigende efterspørgsel efter MLCC-komponenter.
2. Stigende forsendelsesmængder:
Fra marts til juni steg MLCC-forsendelsesmængderne fra 3.450 milliarder enheder til 3.890 milliarder enheder, hvilket var vidne til en betydelig %-vækst på 12 %. Denne stigning tilskrives den stigende efterspørgsel fra smartphone-producenter og andre elektroniske forbrugere.
3. Forberedelser til lancering af iPhone 15:
Den forestående frigivelse af iPhone 15 har fremskyndet materialeforberedelsesprocessen blandt store ODM'er som Foxconn og Luxshare. Lancering af nye modeller og ordrer har bidraget væsentligt til den stigende efterspørgsel efter MLCC-komponenter.
4. Gennembrud af BB Ratio:
Den stærke støtte fra nye teknologier som 5G- og AI-servere, kombineret med de nye iPhone 15-ordrer, har øget BB-forholdet for Murata, Taiyo Yuden og Samsung. Denne milepæl indikerer en potentiel vending for MLCC-industrien.
Forventninger til andet halvår:
MLCC-industrien forventes at opleve yderligere forbedringer og stabilisering i årets resterende måneder.
1. Reduceret grundlæggende pres:
De originale producenter i MLCC-industrien oplever et reduceret fundamentalt pres, efterhånden som efterspørgslen stiger. Denne positive udvikling forventes at bidrage til branchens samlede genopretning.
2. Kapacitetsudnyttelse på optimale niveauer:
Kapacitetsudnyttelsen er nået op på omkring 70 %, hvilket signalerer en sundere balance mellem udbud og efterspørgsel. Dette udnyttelsesniveau er tegn på forbedrede markedsforhold.
3. Stabilisering af lagerniveauer:
Samarbejdet inden for industrikæden har resulteret i stabiliserede lagerniveauer. Den stabile udbuds- og efterspørgselsdynamik forventes at understøtte stabile eller let øgede priser.
Konklusion:
MLCC-industrien viser lovende tegn på bedring, drevet af den forestående udgivelse af iPhone 15 og den traditionelle højsæson for forbrugerelektronik i tredje kvartal. Stigningen i BB Ratio, stigende forsendelsesmængder og forberedelse til lanceringen af iPhone 15 indikerer alle en positiv tendens for MLCC-markedet. Da industrien går ind i årets andet halvår, forventes reduceret fundamentalt pres, optimal kapacitetsudnyttelse og stabiliserede lagerniveauer at opretholde opsvinget og potentielt føre til moderate prisstigninger. Når fremtiden ser lysere ud, kan interessenter i MLCC-industrien omfavne denne nye vækstfase med fornyet optimisme.
