Zavedení:
Jak se blíží datum vydání vysoce očekávaného iPhone 15, hlavní výrobci originálního designu (ODM) aktivně připravují materiály, které zvyšují poptávku v průmyslu. Nedávné trendy v objemech zásilek vícevrstvých keramických kondenzátorů (MLCC) naznačují trend oteplování, přičemž BB poměr za červenec vzrostl z 0,84 v dubnu na 0,91. Zvýšil se také celkový objem zásilek, který vzrostl z 3 450 miliard kusů v březnu na 3 890 miliard kusů v červnu, což naznačuje výrazný 12% růst a potenciální oživení.
Společnost Apple, která přichází na tradiční vrchol sezóny spotřební elektroniky ve třetím čtvrtletí, se chystá na konci třetího čtvrtletí představit iPhone 15. Přední ODM jako Foxconn a Luxshare již zahájili přípravu materiálu do konce června. Podpora od nové síťové technologie (5G), serverů AI a nových objednávek iPhonu 15 přiměla Murata, Taiyo Yuden a Samsung na začátku července prolomit kritickou hranici BB Ratio. Odborníci na trh se domnívají, že průmysl MLCC prošel spodní částí cyklu. Při pohledu na druhou polovinu roku se zásadní tlaky na původní výrobce snížily s využitím kapacity kolem 70 % a společné úsilí úrovně zásob průmyslového řetězce je připraveno stabilizovat nebo dokonce mírně zvýšit ceny.
Pokračující oživení v průmyslu MLCC:
S blížícím se vydáním iPhonu 15 a silnou poptávkou po spotřební elektronice ve třetím čtvrtletí zažívá odvětví MLCC oživení. Nedávný vzestup objemu dodávek a zásilek MLCC ukazuje po období výzev povzbudivý trend.
1. Růst poměru BB:
BB Ratio, klíčový ukazatel rovnováhy nabídky a poptávky, vykázal v červenci zlepšení na 0,91. To představuje pozitivní odraz od dubnového poměru 0,84, což signalizuje rostoucí poptávku po komponentech MLCC.
2. Narůstající objemy zásilek:
Od března do června se objemy zásilek MLCC zvýšily z 3 450 miliard jednotek na 3 890 miliard jednotek, což představuje podstatnou % míru růstu o 12 %. Tento nárůst je přičítán rostoucí poptávce výrobců chytrých telefonů a dalších zařízení spotřební elektroniky.
3. Přípravy na spuštění iPhone 15:
Blížící se vydání iPhonu 15 urychlilo proces přípravy materiálu mezi hlavními ODM, jako jsou Foxconn a Luxshare. Uvedení nových modelů a objednávek významně přispělo ke zvyšující se poptávce po komponentách MLCC.
4. Průlom BB poměru:
Silná podpora vznikajících technologií, jako jsou servery 5G a AI, spolu s novými objednávkami iPhone 15 zvýšila poměr BB pro Murata, Taiyo Yuden a Samsung. Tento milník naznačuje potenciální obrat v odvětví MLCC.
Výhled na druhou polovinu roku:
Očekává se, že odvětví MLCC bude ve zbývajících měsících tohoto roku svědkem dalších zlepšení a stabilizace.
1. Snížení základních tlaků:
Původní výrobci v odvětví MLCC zažívají snížené základní tlaky, protože poptávka roste. Očekává se, že tento pozitivní vývoj přispěje k celkovému oživení odvětví.
2. Využití kapacity na optimálních úrovních:
Využití kapacity dosáhlo přibližně 70 %, což signalizuje zdravější rovnováhu mezi nabídkou a poptávkou. Tato úroveň využití svědčí o zlepšení podmínek na trhu.
3. Stabilizace úrovní inventáře:
Úsilí o spolupráci v rámci průmyslového řetězce vedlo ke stabilizované úrovni zásob. Očekává se, že stabilní dynamika nabídky a poptávky bude podporovat stabilní nebo mírně zvýšené ceny.
Závěr:
Odvětví MLCC vykazuje slibné známky oživení, tažené nadcházejícím vydáním iPhonu 15 a tradičním vrcholem sezóny spotřební elektroniky ve třetím čtvrtletí. Nárůst BB Ratio, rostoucí objemy zásilek a příprava na uvedení iPhonu 15, to vše naznačuje pozitivní trend pro trh MLCC. Vzhledem k tomu, že průmysl míří do druhé poloviny roku, očekává se, že snížené základní tlaky, optimální využití kapacity a stabilizovaná úroveň zásob udrží dynamiku oživení a potenciálně povedou k mírnému růstu cen. Budoucnost vypadá jasněji a zúčastněné strany v odvětví MLCC mohou tuto novou fázi růstu přijmout s obnoveným optimismem.
